对企业集团财务管理模式问题的探究

【摘 要 】为了加快企业集团的发展,实现企业集团的科学化,必须结合具体的国情以及企业运营环境的差异,建立科学的企业集财务管理模式.本文分析了我国企业集团财务管理模式中存在的若干问题,并就如何完善提出了相关对策.

【关 键 词 】企业集团 财务管理 模式

一、企业集团财务管理模式概述

企业集团是以一个或几个实力雄厚的大型企业为核心,以产权联结为主要纽带,并以产品技术、经济、契约等多种纽带,将多个企业、事业单位联结在一起,具有多层次结构的以母子公司为主体的多法人经济联合体.企业财务管理模式,是指在一定社会环境下,对企业财务关系和财务管理活动各种要素按照一定逻辑进行综合描述,反映各种要素基本特征及其内在联系与结构形式的有机整体,是企业在资金筹集、运用、收回、分配等过程中对财务目标、财务环境、财务组织、财务观念、财务制度、财务战略等要素的综合描述,把握这些因素,能更好地对企业资金进行管理,使企业获得更好的经营利润.

财务管理模式内容包括：①企业财务管理目标,是指企业理财活动所希望实现的结果,目前主要有三种不同的观点：利润最大化、每股盈余最大化及企业价值最大化.②财务管理组织机构,是企业财务管理运行的组织保证,是财务管理模式的外部表现及直观表现.企业集团要建立合理的财务机构和运行机制,必须首先明确集团本身的组织机构及其一些基本的特征.③财务管理体制,是指管理总部或母公司为界定企业集团各方面财务管理的权责利关系,规范子公司等成员企业理财行为所确定的基本制度.

目前企业集团财务管理模式按管理权限的集中度划分,主要有集权式、分权式和相融式.不同模式差异实质上是母子公司财务管理权限的归属及权利的上收和下放问题.

二、我国企业集团财务管理模式中存在的问题

(一)企业集团财务管理定位不清晰

当前很多集团的财务功能往往定位模糊、职责不清,在集权与分权中飘浮不定.有些企业集团实行高度的集权管理,忽略其成员企业的独立法人资格.子公司的重大财务事项都由母公司绝对统一管理,集团的子公司没有相应的财务自主权和处置权,另一些企业集团财务则实行高度的分权管理,在财权上,子公司拥有充分的决策权,母公司只是间接管理,子公司追求自身利润最大化,容易造成财务决策的盲目和失误,忽视企业集团整体的利益.

(二)财务控制机制不完善

具体表现在：①约束监督机制运转不力,主要是约束动力不足,集团职能部门存在互相推诿、扯皮的现象,延缓了效率的提高,影响了企业业绩的提升.②母子公司财务报告不协调.由于企业集团内部交易频繁,地域分散和信息传递手段比较落后,集团内部交易难以及时对账,信息不能及时传递.③财务核算与管理手段比较落后,电算化水平不高.集团资源信息无法共享,致使集团公司财务信息化和数据化的目标难以实现.

(三)资金管理体制不完善

主要体现在：①资金筹措渠道单一.企业集团发展所需资金绝大部分依靠银行贷款,新的融资渠道和方式应用不广泛,资金来源不足,集团规模扩张和高速发展受阻.②资金投向不合理.目前企业集团缺乏较完善的投资管理体制,不重视投资的战略性规划和科学管理,集团总部与成员企业的投资责任分工不明确,成员企业存在严重的乱投资问题,无法实现规模效益.③资金运用低效.有些企业集团内部各成员仍严格划分势力范围,较难实现资金的集中管理、统一调配,难于发挥大集团大资金的作用,另外有的企业集团内部聚集大量沉淀资金,没有有效地运用资金,未能充分发挥资金增值效应.④资金预算管理缺乏.企业集团的资金运作缺少统一的筹划和控制,随意性大,使用混乱,导致流量不平衡,有的企业尚未建立健全预算管理制度,预算不切合实际,指标控制不科学,预算的监控力度薄弱.

三、完善我国企业集团财务管理模式的途径

(一)建立适应现代企业集团特点的财务管理组织机构

首先,设置“集权为主,有效分权控制”的财务管理组织机构,进行财务相对集权的管理.可行的办法是在集团总部董事会下设财务管理委员会,主要负责人由集团公司副总经理担任,吸收分支机构及子公司的负责人或其授权代表担任委员.其次,建立财务管理、会计核算分管体制,实现财务组织机构高效运转.把企业集团的财务管理和会计核算功能分开管理,会计核算部门主要负责实施会计的计量和确认工作,财务部门负责以资金为核心的资金管理.这样可以集中力量搞好财务管理,实现财务组织机构的高效运转.

(二)建立适应现代企业集团特点的财务控制机制

首先,建立集团公司统一的财务管理目标.以集权为主的财务管理模式,是在企业统一筹划、监控之下的运行系统、通过建立有序的运行系统、多元的激励机制和科学的约束机制,对所属企业财务活动实施全面、统一、高效的管理和监控,充分发挥集团资金的整体优势,使企业真正实现规模经营和规模效益,把实现企业持续发展的股东权益最大化作为集团财务管理的统一目标,并以此目标为约束,对所属公司的财务完成情况及时进行监控,严格激励约束机制.其次,建立企业集团规范、统一的财务管理制度.对于全资子公司,严格按照集团公司的财务管理要求和制度执行,对控股子公司、参股子公司,允许其自行拟订财务管理制度,但不能出现与集团公司财务制度不一致或相矛盾的条款.第三,统一财务软件,实现会计集中核算与控制管理.

(三)建立健全的资金管理体制

首先,在筹资管理方面.母公司在预测基础上,研究集团资金来源的构成方式,选择最佳的筹资方式.子公司所需资金不得擅自向外筹集,须在集团内部筹集,并由母公司财务部门负责此项业务.第二,加强对集团投资的管理.在母公司对子公司资金加以集中管理之后,投资管理可以适当分权,即子公司有权决定一定金额以下的投资项目,但比例要进行控制.母公司应重视对投资项目的跟踪管理,规范子公司投资行为.第三,建立财务公司或资金结算中心.加强资金控制,提高资金使用效率,降低融资成本,对资金进行集中管理.第四,实行全面预算管理.母公司根据集团发展规划,提出公司中长期计划目标,据以编制公司的长期规划和年度计划,并将各项指标分解下达给各子公司和有关科室.子公司和有关科室要根据母公司下达的各项指标和单位的具体情况编制年度预算,上报母公司审批,母公司据以汇总编制集团公司总预算,并下达给公司.在预算执行过程中,母公司应根据情况,实时跟踪监控,保证预算目标的完成.