知识产权质押的风险防范

【摘 要】知识产权质押贷款是科技型小企业融资的一种途径.这一业务仍面临估值、处置变现和法律等方面的风险以及知识产权市场交易不活跃、质押登记不规范、相似度检测机构良莠不齐等障碍.应通过提高风险管控能力,为知识产权退出、变现创造有利条件来推动知识产权质押贷款业务的开展.

【关 键 词】知识产权；质押；风险；对策

科技型中小企业大多拥有知识产权技术,借助企业的知识产权拓展新的融资方式,是解决我国科技型中小企业融资难的路径之一.近年来,一些地方开展了知识产权质押融资的试点,取得了不错的成效,但也都出现了一些带有共性的风险.控制好知识产权质押融资风险,对指导知识产权质押融资实践具有重要的现实意义.

一、科技型中小企业知识产权质押融资风险分析

（1）法律风险：目前我国的知识产权法律规制建设滞后,知识产权的特性决定了商标专用权和专利权本身有一定的权利不稳定性,权利人的权属与权益存在不确定性,有形成权属争议的可能.知识产权法律风险的关键在于确权风险,这影响价值评估的意义、质押的效果以及变现的效率.

（2）估值风险：知识产权的复杂性使商标专用权和专利权本身具有很强的专业性,从而使财产权利在市场化过程中容易出现不确定性,进而影响其市场评估的价值；知识产权的价值评估与有形资产的估值有很大不同,评估者的评估立场、方法、技术、模型和参数的选择等对其市场价值有着直接影响.价值评估的不确定性是估值的主要风险,它影响贷款额度.

（3）处置风险：商标专用权和专利权的交易在方式、手段和场所方面都有特殊性,变现的过程和环节存在不确定性,当贷款出现违约,如果质押物处置效率不高,不能有效地控制、转移或化解,银行会容易出现坏账损失.质押标的的快速处置,是影响知识产权质押贷款业务能否顺利和持续发展的关键问题之一.

（4）经营风险：知识产权本身不会自动带来收益,只有与其他的生产要素相结合,才能产生效益.科技型中小企业作为知识产权的权利人,其自身的经营管理水平与市场资源的利用能力,决定了商标权或专利权能否顺利形成应有的市场价值以及带来稳定的流.

二、知识产权质押贷款风险形成的原因

(一)知识产权交易市场尙不成熟

虽然我国知识产权交易已有初步的平台,但目前市场交易量小,市场发展不成熟.参与者的知识产权意识较弱,流程复杂格,且交易信息透明度不高,影响着知识产权的变现效率.国家有关部委发布的《高新技术企业认定管理办法》,规定高新技术企业认证必须具备专利,对知识产权意识的提高和市场的培育起到了积极作用.但这还不属于内生的真实市场需求,知识产权质押物的变现能力的进一步提高,需要高活跃度的市场来推动,这与市场环境的培育和市场需求的提升密切相关.

(二)知识产权质押登记不规范

目前,我国的知识产权质权登记涉及不同的登记机关,如商标专用权、专利权、著作权、植物新品种权出质的登记机关分别分属商标局、知识产权局、版权局、农林业行政部门等.检测设出质人需要两项以上的知识产权共同出质,登记机关更为复杂.各登记机关规定的登记程序、内容各不相同,登记期限和费用也有差异.这种多头分割的登记体系增加了知识产权质押贷款的成本,降低了变现效率.此外,我国的知识产权保护的法律规制还不健全,知识产权的保护意识较差,一定程度制约了知识产权领域的权利保护及相关权利的合法行使,加大了金融机构开展知识产权质押贷款业务的风险.

(三)中间怎么写作体系不健全

知识产权质押贷款业务的顺利开展,需要有专业的评估合作机构进行合作,而这正是银行的一大困扰.作为一项创新,银行分散知识产权质押贷款风险需要有担保机构或保险机构的参与,而我国担保公司的发展不尽如人意,其数量少,实力弱,经营管理欠规范,意愿不强,保险机构参与的更少.一些法律机构知识产权方面的专业经验和实际操作能力与与市场要求有较大差距.

三、知识产权质押融资风险控制机制的构建

知识产权质押融资涉及主体多,如各级政府、银行、科技型中小企业、担保公司、律师事务所、资产评估机构以及个人等,风险控制机制需要从宏观和微观相结合的角度进行构建.宏观方面需要政府加强法律法规建设,完善现有法律法规体系.银行和相似度检测机构需要采取具体的防控措施,在有效控制风险的前提下,提高创新推动科技型中小企业解决知识产权质押融资问题.

建立统一担保制度.针对知识产权质押融资难的实际,结合国内外的经验,国家可以建立统一担保制度.根据美国和日本的知识产权质押融资运作经验和做法,国家担保制度应该是由国家成立专业保险机构用来承保知识产权质押融资业务风险.当银行遭遇企业违约,且又不能通过处置知识产权来保障其债权时,由专业保险机构对其进行赔偿.建立国家专业保险机制的目的是赋予这一机制以杠杆功能,通过这项机制来撬动更多的资金投向科技型中小企业.日本建立的信用保险公库和美国SBA的信用担保的作用就很明显.

构建多方参与的风控体系.应该组建由银行、企业、政府、担保公司、评估机构、保险公司多方参与的贷款体系,明确各方的权责义务,通过各方的责任分担来分散贷款风险.政府通过政策性担!贴息、推荐优质企业、风险补偿等方式降低银行的风险；担保公司承担担保责任；评估机构在过错范围内承担担保责任；保险公司分担评估机构的责任,通过商业保险将相似度检测机构承担的无限责任变为相对有限的责任,适当减轻其风险压力,以推动更多的相似度检测机构开展这项业务.

建立一个统一的知识产权交易平台.为有效解决知识产权及时变现的问题,需要建立一个网络化、一体化的交易平台.交易方式可以竞价交易、协议转让或者其他方式.这一交易平台应有开放性,在知识产权质押融资之后补充动态的数据管理库,以便及时跟踪贷款企业的进展,把控好各环节风险.实施政府贴息政策,鉴于科技型中小企业质押融资成本压力大,其资金本就短缺,质押融资利息如果太高,积极性就会缺失,政府实施贴息政策很有必要.

防范知识产权质押物的风险.可以将科技型中小企业的固定资产打包与知识产权一起进行综合质押,这在很多地方已经开展试点,也可以将多家中小企业的知识产权集合成一个资产池,形成联盟彼此互担.

加强知识产权制度建设.建立高效的知识产权流转市场；简化知识产权质押登记流程；搭建知识产权质押登记网络交易平台,将知识产权质押情况纳入网络平台,相关参与方可借此查询知识产权的质押情况,防范可能的重复质押.

控制质押物处置的风险.专利权、商标权、版权等这些质押标的物,可以与企业的其他资产进行组合打包.

降低知识产权资产评估风险.银行可以在与企业进行签订知识产权质押合同时,资产评估机构需要按比例承担损失分摊,增强评估机构的压力和动力.

资产评估机构.知识产权自身的特殊性决定了资产评估机构难以做到百分百正确.但是当评估价值与实际价值差异很大时,资产评机构就要为自身的不专业应当承担相应的损失分摊.

律师事务.在知识产权质押融资之前,对知识产权的权属必须明确,一旦以后出现法律纠纷,律师事务所要承担一定责任.

担保公司.担保公司的担保需要有分散途径,单个机构全额担保容易出现较大风险,影响担保公司的自身生存,可以降低担保公司的担保额度,或者实行联合公担,或者又再担保机制.

(四)法律环境层面

针对现有的问题,应该明确各参与方的法律关系、权利义务内容,完善质押登记制度,扩大质押标的范围,引入重复质押的适用,同时完善相关的法律制度,如评估制度、贷后处置制度等.

(五)信用体系层面

应该为科技型中小企业建立信用数据库,建立起一个统一的信用体系.既能约束科技型中小企业,也可以有效进行监管.科技型中小企业信用体系建设是知识产权质押融资的一个环境保证,有了这个体系,银行能很好的监管中小企业,增强科技型中小企业的信息透明度.这需要工商、税务、银行、统计等部门的协调配合.各部门应及时更新企业的信用情况,共享信用数据库.建立起信用记录和信用评级制度,可以降低知识产权质押带来的风险.