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香港拟加强上市公司信息披露监管

【本刊讯】（记者卢彦铮）2005年1月5日,香港特区政府财经事务局和香港证监会同时发布了意欲加强上市公司信息披露监管的咨询文件,建议香港证监会取代联交所,成为上市公司信息披露监管的执行机构,使监管更具法律效力.

财经事务局发布的“有关建议修订《证券及期货条例》以赋予主要上市要求法定地位的咨询文件”及证监会发布的“《证券及期货（在证券市场上市）规则》建议修订咨询文件”,互相关联并组成有关的立法修订建议方案,目的是落实香港政府于去年3月就如何改善规管香港的上市事宜而作出的政策总结.

根据政府的修订建议,证监会将可根据《证券及期货条例》第36条赋予的权利修订有关涉及信息披露范畴的附属条例.同时,证监会更被赋权,根据这些条例的规定,向违反条例的上市公司、股东、董事等对象实施民事制裁,包括公开谴责、取消资格令、交出款项令及民事罚款,最高罚款额达500万元.而此前,在联交所《上市规则》的规管下,违反信息披露规则的上市公司及相关人士,至多只会获公开谴责,而联交所只能向涉嫌违规的上市公司查询,缺乏有实质的调查权.

修订建议强调上市公司董事和高级管理人员对信息披露的义务和责任,政府更采纳证监会及联交所的建议,赋予“市场失当行为裁判处”制裁违规上市公司及其董事、高级管理人员等的权利,除可施加现有的取消资格令、交出款项令外,也可公开谴责和民事罚款,罚款额更高达800万.

（详见《财经》网络版.省略“每周特稿”）