我国互联网金融的障碍与

摘 要 ：互联网金融是依托于支付、云计算、社交网络以及搜索引擎等互联网工具,实现资金融通、支付和信息相似度检测等业务的一种新兴金融形式,是金融发展的重要趋势.近年来,我国互联网金融发展迅速,但也面临着诸如安全隐患较高、金融立法相对滞后、监管体系不健全等障碍因素.为此需要构建健全的风险防范体系、完善相关法律法规、健全监管系统等有效措施来有效制约我国互联网金融发展的障碍以推动其又好又快发展.

关 键 词 ：互联网金融；金融风险；金融监管

2013年以来,互联网金融在我国异军突起,以阿里巴巴“余额宝”为代表的新兴网络金融产品为我国金融市场注入了新的活力.截至2014年2月,余额宝销售规模已达4000亿元,用户达6100万户,户均持有额达6500元.2014年3月,互联网金融首次写入政府工作报告,并提出了要“促进互联网金融健康发展”.因此,在此背景下,深入探讨制约我国互联网金融的障碍因素并采取切实有效措施对推动我国互联网金融又好又快发展具有积极意义.

一、互联网金融在我国得到蓬勃发展

我国的互联网金融是在各种质疑声中得到蓬勃发展的,2013年是其发展史上的重要里程碑：2月,国内第一家网络财产保险公司众安在线财产保险股份有限公司得到保监会的正式批准；6月,支付宝联合天弘基金推出余额宝；7月,中国人民银行为百度百付宝和新浪支付等27家公司发放了第三方支付牌照；8月,互联网金融调研小组在中国人民银行成立并对阿里巴巴公司进行了实地调研；10月百度强势进军互联网金融并迅速推出“百度理财B”等网络理财产品；12月,为供应商提供的融资怎么写作的京东商城“京保贝”上线.

从我国互联网金融的市场格局来看,当前我国开展互联网金融业务的机构可分为传统的银行金融机构和非银行金融机构.传统金融机构开展的互联网金融主要是借助互联网渠道提供金融怎么写作,即网上银行业务,互联网在其中发挥着的渠道作用.招商银行于1997年率先推出中国第一家网上银行,随后工农中建等银行均建立了自己的网络银行.根据《2010年度中国银行业怎么写作改进情况报告》统计,2010年我国银行业共有网上银行个人客户27194.11万户,企业客户574.41万户.非金融机构主要包括利用互联网技术进行金融运作的电商企业、创富贷（P2P）模式的网络借贷平台、众筹模式的网络投资平台、挖财类的手机理财APP,以及第三方支付平台等.

从互联网金融的业务领域来看,主要包括支付结算和信贷这两大领域.在支付结算领域,第三方支付得到飞速发展.中国最早的第三方支付企业是成立于1999年的北京首信股份公司和上海环迅电子商务有限公司.截至2013年11月,获得人民银行颁发“支付业务许可证”的第三方支付机构共有250多家,其整体交易规模达12.9万亿.从信贷领域来看,在我国主要是创富贷（P2P）模式的各类网络借贷平台.从2006年开始,国内的P2P平台陆续出现并快速发展.根据《2013中国网络借贷行业蓝皮书》披露,2013年国内P2P信贷公司总共超过300家,贷款余额约为268亿元,是2012年的4.8倍,预计到2014年底,将超过1000亿元.

二、我国互联网金融发展面临的障碍

(一)安全障碍

由于互联网金融是依托于支付、云计算、社交网络以及搜索引擎等互联网工具来实现资金融通、支付和信息相似度检测等金融业务,因此,能否保证网络安全是其生存发展的基础.随着2013年“棱镜门”事件爆发、美国银行等金融机构重要资料遭、Apple、Facebook 、Twitter 等科技巨头相继被入侵,用户数据泄漏等网络安全事件的不断爆发,互联网金融的安全问题受到广泛关注.在我国,网络金融安全事件也层出不穷：2013年3月,支付宝转账信息被谷歌抓取；2013年6月,“超级网银”授权漏洞风波爆发,安徽的陈女士在网购时被骗子诱导进行了“超级网银”授权支付操作,短短24秒内10万元被骗；2013年8月,光大乌龙指事件爆发；8月,网络借贷平台“网赢天下”由于不堪挤兑压力,宣布永久停止怎么写作；2014年3月,央行要求暂停二维码支付、虚拟信用卡等支付业务和产品,称相关支付产品安全性还有待完善；2014年3月,国内最大、最具影响力的P2P网络借贷行业门户网站“网贷之家”遭遇攻击；2014年3月,携程泄密门事件爆发,其安全支付日志可遍历下载,导致大量用户信息泄露等.在此背景下,2013年10月,由中国银联联合多方机构共同发起的互联网金融支付安全联盟在上海宣布成立；2013年12月,央行等五部委印发了《关于防范比特币风险的通知》,对比特币的性质、地位、流通等方面做出了明确的规定与详细的解读.虽然我国为应对互联网金融安全问题做出了巨大努力,但由于网络病毒、攻击、网络犯罪等金融安全防范的艰巨性、长期性、复杂性和系统性,防范网络金融安全的道路依然漫长.

(二)法制障碍

目前,我国的互联网金融业务已经势不可挡蓬勃发展起来,但与此相关的较为完善法律条文却尚未出台.互联网金融的法律风险主要表现在两个方面,一是互联网金融业务主体为了自身的利益进行违规操作,二是互联网金融立法相对滞后,不适应现有的互联网金融的发展.因此,出现违法乱纪现象,民事纠纷,个人信息泄露等一系列问题.已经实施的商业银行法、证券法、基金法等法规缺乏对互联网金融的具体规定.因为互联网金融的交易法则是与用户签订网络协议,一旦出现权利义务的纠纷,在进行民事调解与法律诉讼中,由于互联网金融法规滞后,缺乏相关的具体规定,用户的权利往往得不到切实有效的保护.同时,由于互联网技术日新月异,制定防范和侦破互联网金融安全的法律法规需要漫长的过程,世界各国都不能有效克服互联网金融的立法滞后现象.因此出现违法乱纪现象,民事纠纷,个人信息泄露等一系列问题也是屡见不鲜.尤其是我国,现有刑法制度只有六条有关互联网金融犯罪的法律条文,难以适应互联网金融日益发展的需要. （三）监管障碍

互联网的开放性、多样性和虚拟性使得互联网金融机构所提供的怎么写作逐渐相同,金融混业经营的现象日益突出,导致金融机构与非金融机构之间的界限日趋模糊.随着互联网金融的不断发展,尤其是中国加入WTO后,原来的分业监管模式面临严峻的挑战,我们开始重视混业经营、混业监管.目前尚未有法律明确各部门的权责,造成互联网金融的监管真空.许多互联网金融公司对互联网金融的风险管理意识淡薄,还处于监管空白地带,面对互联网金融混业经营局面,我国目前的分业监管体制无法发挥作用,这种分业监管体制造成了监管真空的存在,监管的效率也被大大降低,但监管成本却显著增加,这不利于我国互联网金融的科学健康发展.同时,由于互联网金融是个新生事物,监管层对其研究还不够深入,对随之涌现出的问题的性质认识模糊,对互联网金融发展过程中的新兴事物究竟会遭遇怎样的监管环境造成了困惑,带来了互联网金融监管在一定程度上存在着真空现象.

(四)技术障碍

在互联网金融的技术开发、技术创新与技术使用上,缺乏专业的相配套的技术规范与技术标准.开放的网络通讯系统,不完善的密匙管理及加密技术,以及计算机病毒、电脑的攻击,引起交易主体的资金缺失.同时,个别企业在开发和使用相关网络金融系统平台时由于急于求成,系统没有经过充分有效的实验测试,导致网络系统往往存在一定的安全漏洞,容易造成“后门”与漏洞的出现,从而引发网络金融安全事件[1].技术风险可能来自于技术落后,也可能来自于信息传输过程.由于目前我国使用的互联网金融软硬件设施大都需要从国外进口,我们缺乏具有高科技自主知识产权的互联网金融设备,互联网金融软硬件设施方面存在漏洞,这对我国的互联网金融安全构成了潜在威胁[2].

(五)障碍

由于互联网具有虚拟性、特殊性和多样性,这使得低成本和高效率成为互联网金融的两大优点,客户从中获得了极大的利益,也是其最吸引人的地方.我国的利率也是官定利率,未能实现利率的市场化,这也使得网上投保的优势体现不出来.

三、我国互联网金融发展障碍的对策

(一)构建互联网金融风险防范体系

第一,加强互联网金融体系的安全保障,实融机构自身高度信息化.互联网金融企业要强化其互联网基础设施建设,实现其自身的高度信息化,要加大研发互联网金融的管理信息系统尤其是防范网络病毒传播、攻击等方面的网络安全管理系统.互联网金融依托于发达的计算机系统展开,相应的风险控制需由电脑程序和软件系统完成,保证互联网金融正常运行所依赖的硬件环境能够安全有效地运转,增强计算机系统的防攻击、防病毒能力.第二,加强对互联网金融数据的管理.提高计算机系统的关键技术水平和关键设备的监测管理能力,保护我国的网络金融安全,强化监测、预警、分析和防范互联网金融安全风险,推广数字证书等网络金融交易技术.第三,加大投入,努力研发具有自身特色的具有世界一流技术水准的网络技术产品.加大人力物力与财力的投入,从多方面构筑互联网金融体系的安全防线.

(二)完善互联网金融领域现行法律法规,创造公平、公正的市场环境

互联网金融交易主体双方应履行以下几方面的义务：一是风险揭示义务,保证信息的公开透明；二是格式化的合同对消费者权益的保护,明确标示重点条款等.对现行的针对互联网金融的相关法律法规进行修订、充实与完善,特别是要及时修订现有法律法规中与互联网金融发展不相适应的部分,进一步明确互联网金融风险一旦爆发,互联网金融企业和用户各自应承担的民事与刑事责任,对互联网金融犯罪加大量刑力度.加强互联网金融体系的安全保障,就要建立和完善金融机构内部互联网建设,提高计算机系统的关键技术水平和关键设备的监测管理能力,实融机构自身高度信息化.同时,开展国际合作,共同打击互联网金融犯罪.

(三)建立完善的互联网金融监管系统

1.创新金融监管思路,提升监管质量和效能

（1）正确处理监管与创新的对立统一关系.加强互联网金融的监管不是扼杀互联网金融的创新型、灵活性与便利性,而是要着力解决互联网金融这种新型的金融事务在发展创新过程中出现的新情况、新问题、新趋势,监管的重点是及时预警其面对的各种风险,并及时采取有效措施进行风险防范,积极帮助互联网金融企业切实解决发展中遇到的各种难题,及时化解各种潜在的金融风险,一旦发生相关金融安全事件,及时采取措施进行干预,防止金融风险的蔓延.同时,要切实提升金融监管的效率,切实克服工作中的推诿、扯皮与不作为等现象,切实将为人民怎么写作和群众路线落实到实处[3].

（2）树立混业经营趋势下的统一监管新思路.虽然我国目前采用的是分业监管模式,但从我国互联网金融市场的实际运作来看,现代金融业的分工和专业化大为淡化,混业经营趋势愈发明显.互联网金融交易的业务范围日益扩大,业务种类日趋多样化.在此背景下,有不少互联网金融企业积极拓展市场业务,强化市场营销,在一定程度上忽视了互联网金融业务的合规性管理与风险性管理,市场竞争的压力造成了部分企业为了应对短期业绩的考核走上了违规经营的道路,从而累积了大量的金融风险.

（3）构建横向合作监管体制,加强门槛准入.人民银行、证监会、保监会可以形成支付操作衍生机构的功能监管体系.构建横向合作监管体制,加强门槛准入同时,建立资金安全监控机制,完善互联网金融统计监测指标.

2.完善行业监管措施,促进市场健康有序发展

充分发挥互联网金融行业自律组织的作用,调动行业监管积极性,我国应着力加强金融监管部门之间的协调和沟通,与时俱进地推动金融监管改革,及时预警[4].通过督促会员遵守法律法规和履行自律公约,制定统一的行业规范和标准,切实保障会员合法权益,积极为此公平的市场竞争环境等途径,加强对互联网金融的自律管理.同时广泛开展国际互联网金融监管的协调与配合,积极学习国外先进的互联网金融发展理念、监管法律、监管方式与方法,积极推动我国互联网金融的科学发展.

(四)制定互联网金融领域统一的技术标准

积极开发互联网加密技术、密钥管理技术及数字签名技术,通过手机、等大量的行为状态记录,存储到云端怎么写作器.加大投入,加快建设互联网金融系统统一平台的建设.加快建设互联网金融软硬件设施、业务流程、风险防范等方面的统一技术标准,督促各互联网金融企业切实落实行业技术标准,切实防范互联网金融的技术风险、市场风险与安全风险.各互联网金融企业要加大技术研发的投入,加强技术人员的培训,构建规范严密的业务操作系统平台.

(五)取消管制,促进互联网金融市场化

我国互联网金融行业的客户除了要承担原有的交易费用外,还要承担网络费、费甚至会员费,与互联网金融理论上所具备的能够降低交易费用的优势背道而驰[5].这样一来,就极大地限制了消费者在网上进行金融交易的热情.为此,要进一步加快利率市场化的步伐,切实降低互联网金融业务的各项收费,营造价廉物美的互联网金融市场环境,加快互联网金融的发展.