对企业并购会计处理方法的认识

摘 要：并购是优质企业扩大生产规模,实现快速扩张的重要途径.在变幻莫测的市场经济大潮中,许多中小企业会因经营不善而面临破产倒闭的困境,这就给优质企业带来了并购机会.在企业并购中会计处理方法举足轻重,本文对企业并购效应、会计处理方法进行了探讨,进而提出合规的改进建议.

关 键 词：企业并购；效应；会计处理方法

早在上世纪80年代,企业并购在以美国为首的发达国家就遍地开花,如克莱斯勒汽车公司与奔驰汽车公司合并,继而并购浪潮迅速向全球扩散.在计划经济时期,我国企业资产以国有为主,不存在并购的可能,所以企业并购在我国发展很晚.到了市场经济时期,各类私营中小企业如雨后春笋般涌现,企业扩张和倒闭现象并存,为企业并购创造了良好时机,大大加快企业并购的步伐.近几年,我国企业并购进行的如火如萘,2010年8月国务院发布的《关于促进企业兼并重组的意见》,更将企业并购提升到保持经济快速、平稳发展的战略任务高度.因此,深入研究这一课题将具有重要的应用价值.

一、对企业并购的认识

企业并购包括兼并和收购两层含义,它是并购方企业法人在平等自愿、等价有偿基础上,以一定的经济方式取得被并购方法人产权的行为.企业并购带来的成本效应、规模效应具体表现如下：其一,协同效应.对于并购企业而言,通过并购可以取得更好的规模经济效应,从而实现产业结构升级,提高市场竞争能力.对于面临经营困境的企业,可以利用并购优势来化解破产危机,同时又重新获得不断壮大的机会.企业并购协同效应有利于市场经济的稳定发展.其二,产生经验成本曲线效应.企业在选择并购对象前,必定对被并购企业进行一番细致的市场考察与分析,在确认有足够价值后才会提出并购方案.其实,被并购企业虽然经营不景气,但大多在技术、专利、市场等方面有一定特长,在被并购后可以贡献许多成功经验,这就大大降低了企业为积累经验需付的学习成本,同时可在最短时间内提升企业实力,获得更多的战略机会.其三,合理配置资源.从宏观角度来看,企业并购实际上是社会资源的再分配,这样可有效挖掘现有生产潜力,促进企业生产结构的战略调整,同时也为现代化企业制度建立奠定扎实基础.

二、企业并购的会计处理方法与对比

购写法是一种直接购写被并购企业净资产的交易行为.使用购写法进行会计处理,一般可遵照以下程序进行：对被购写企业进行负债及资产的确认和评估,确定其公允价值；以取得成本入账,入账成本包括并购企业实际支付货币或发行股票的公允价值与并购产生直接费用之和,而间接费用则不计入成本；并购企业入账成本与被购写方可辨认净资产公允价值份额的差额称为商誉,入账成本大于净资产的公允价值,则差额为正商誉,反之则为负商誉.正商誉在持有期间不摊销,于每一会计年度末进行减值测试,对于有证据表明其价值确实减少的,计提减值准备；负商誉则直接计入当期损益.

权益结合法亦称股权结合法、权益联营法,是将企业并购看成参与并购的两个企业,通过股权交换使股权融为一体,而非资产的交易.基本原则为：在并购之日起,参与并购企业的资产、负债和所有者权益以账面价值计入并后企业；并购方相关资产和负债所采用的会计政策和目标企业不同的,应当对取得的资产和负债进行调整；并购过程产生的直接或间接费用均计入当期损益.

从我国资本市场的发展来看,采用购写法更为合适.权益结合法以原始账面价值反映企业财务状况,如果提供账面价值不准确,可能给并购企业带来不必要的风险.我国进入市场经济时间还不长,只能算是市场经济的起步阶段,这个时期各项制度及信息披露都存在缺陷,所以这种背景下得到的权益数据可信度不高.当然,权益结合法并非全无不取之处,在有效性较低的市场中,公允价值很难获取,购写法大大增加了会计核算的难算和工作量.那么,权益结合法核算简单、技术要求低,与我国会计人员素质不高的现状相适应.因此,作者在此讨论基础上,认为企业并购不一定局限于何种方法,而是根据自身业务发展及资本结构等,在法律允许范围内选择合理的会计处理方法,从而使并购顺利完成.

在购写法下,被并企业的资产与负债必须以公允价值反映在合并资产负债表上,成本与净资产公允价值的差额部分确认为商誉,并在10～20年以分摊计入成本,而权益结合法下则不存在此问题.在未来会计期间两者的收益之间会产生较大差异,从而影响投资者对合并企业的投资热情.一般而言,权益结合法避免子较高的资产折旧基础和商誉的出现,合并以后各期的会计收益较购写法下为高,给报表使用者以企业增长的感觉,因而合并企业往往倾向于选择权益结合法.使用权益结合法能使企业在市场资源配置中处于有利地位,但这种资源配置效率是低下的,它把额外的成本强加于其他企业.

三、完善企业并购会计处理方法的建议

在总结了一些并购案例之后,本文提出以下完善会计处理实务的建议：

1.尽快建立基于企业并购业务的法律法规

法律法规是市场经济行为最基本的约束依据,它对市场经济行为的有效性影响很大.我国在相关方面的法律法规建设不完善,尤其是合并会计准则建设,因此应从国际惯例和成功并购案例中汲取经验,再根据我国国情现状,制定出一套较为完善的法律法规,以提高企业并购中会计处理的可操作性,进而维护并购市场秩序的稳定.

2.会计处理方法的选用应经过认真考量

随着在企业并购中会计处理方法经验的不断积累,已经形成了一定的方法指导.如被并购企业在同一控制下宜选用权益结合法,并购完成效率及质量较高,非同一控制下则采用公允价值.当然,在并购中选择什么样的会计处理方法,还与被并购企业的企业文化、管理模式及组织结构等有重要关系,特别是中小型的民营企业,在决定并购计划之前一定要进行双方评估,确认自身有足够实力,不影响企业的正常经营秩序或影响较小,然后采取恰当的会计处理方法,协调双方的产权利益关系、经营市场份额、岗位安排等事项,保证并购之后能利用被并购民营企业的设备、市场、技术等方面的优势,实现扬长避短,提升企业的市场竞争力.

3.改善信息不对称的状况

企业要根据国际惯例及成功并购案例总结经验,建立恰当的收购估价模型,以保证对目标公司审查与评价的科学性和准确性.并购双方信息不对称,很可能使并购企业产生评估失误的风险,因此并购企业可根据企业的发展战略进行全面考量,对目标企业的经营能力、财务状况、产业环境等进行全面分析,从而对目标企业的未来自由流量做出合理的预测.另外,大多民营企业为家族式管理,存在许多隐性成分及账外因素,为了避免这些因素形成并购风险,双方可签订具有法律保护性质的协议.

4.抓住机遇,妥善处理好与政府的关系

企业并购会牵涉到很多相关利益群体,会计处理方法的选择经常需要借助外界主体提供的信息.民营企业在我国地方经济中发挥越来越重要的作用,政府对其依赖性增加.也因此在并购民营企业时政府的角色非同一般,所以可以充分利用政府提供的优惠政策等条件,加强自身的判断能力,提高企业决策水平,制定客观、有效的并购方案,实现企业并购价值.

5.注重被并购企业文化的融合

并购会计处理会使很多职能部门的利益因此而改变,有赞成者有反对者,如何使会计处理达到预期的管理效果,必须关注企业文化和每个关键职位员工的思想动态,利用其原有的企业凝聚力,融合双方的企业文化,借助信念来约束和激励被并购方员工的工作积极性,主动压制其不满情绪,保证双方的正常运行.

随着市场经济的不断成熟,将有越来越多的跨国企业登陆中国市场,同时我国也会有更多企业参与到国际竞争中去,企业并购将会越来越频繁.在并购业务的不断发展与变化过程中,会计处理方法也会不断完善.总之,业并购的相关会计业务处理会随着实践不断优化与成熟,最终为企业的战略发展与决策提供优质怎么写作.